Phu, det blev en spännande nyårsafton fylld av dramatik.
Det står mellan USA och Sverige. Sverige har visat styrka de sista dagarna på gamla året medan USA vacklat lite på slutet. Hur ska detta sluta?
Jag följde det inte live, utan såg reprisen nu på förmiddagen. Dvs då jag fyllde i min sammanställning. Ja, jag menar inte juniorVM i hockey, utan mitt FrihetsKapital. I lördags när jag gjorde min veckosammanställning låg FK på ett ATH. Sedan dess hade Stockholmsbörsen ytterligare två bra dagar medan USA hade tre sämre. Som joker har även silvret varit väldigt volatilt under sista veckan, ibland +/- 8% på en dag. Hur skulle detta sluta på sista raden på årets sista dag?
Liksom i JVM drog Sverige längsta stråt - FK slutade på ATH.
(I JVM juniorkronorna vs USA slutade inatt 6-3)
För att redovisa och avsluta förvaltningsåret 2025 så slutade det alltså med flaggan i topp. Totalt slutade FrihetsKapitalet (FK) på +13,39%, samt mitt förvaltade pensionssparande på +9,13%. Rolig sidonot är att som nybliven pensionär, trots uttag, står samtliga pensionskonton idag högre jfr när pensionsuttagen startade i oktober. Detta har medfört en liten ökning av utbetald pension var månad. Eftersom jag haft osedvanligt mycket kontanter frigjorda har jag redan under december gjort fyllnadsbetalning till Skatteverket som jag normalt gör i januari/februari.
Under hösten 2025 har jag även delvis justerat förvaltningen av Buffertdelen av FK. Tidigare bestod den av tremånaders ”hög”räntekonton och företagsobligationsfonder. Detta gav då en total avkastning som översteg inflation, men då avkastningen på obligationsfonder sjunkit så tror jag inte att den gör det längre. För att inflationsskydda Bufferten har jag ökat risken lite och flyttat en del till preffar. Än så länge bara en mindre del.
Inför nya året har jag planerat och satt upp för lite omflyttningar även i övriga FrihetsKapitalet. Det är inga nya förvaltningsgrepp, utan snarare en anpassning till verkligheten.
Under 2025 har jag tagit hem lite vinster i framförallt Nvidia samt guld o silver samt dess gruvor. Eftersom jag inte viste vad jag skulle göra med pengarna så har dessa mest hamnat i företagsobligationer på ISK. Några köp i bl.a Investor, Axfood, AAK samt fonder/ETFer mot högutdelande aktier har det även blivit.
På grund av den högre schablonskatten samt försämrad avkastning bedömer jag att det inte längre är lönsamt att ha dessa fonder på ISK/KF och har därför likviderat samtliga och inför nyåret flyttat ut pengarna till vanligt depåkonto i avvaktan på att de ska återinvesteras. (De företagsobligationer som finns i Bufferten ligger numer på ett vanligt depåkonto pga ökad schablonskatt/minskad avkastning.) Det gör att utöver ovan nämnda buffert har jag idag ca 3,7% kassa. Jag skiljer på buffert och kassa för att enklare ha klart för mig vad jag avser att investeras på börsen respektive vad jag vill ha liggandes i reserv till lägre risk.
Som jag skrivit tidigare har jag tänkt köpa några försäkringsbolag under januari. För detta har jag öppnat en KF hos Montrose då de har högst avsevärt lägre växligsavgift än min andra nätmäklare. Dessutom omedelbar utbetalning av källskatt. Att de dessutom har en courtagefri månad under januari på KF passar bra när jag ändå tänkt ta position i några nya utländska aktier. Gör att jag kan ”sprida” köpen över åtminstone en månad utan några merkostnader. Deras lägre växlingsavgift samt hantering av källskatt gör att jag kommer att sträva efter att köpa alla utländska aktier på Montrose framöver.
Till denna investering tror jag att ungefär 25-50% av kassan går åt. Vad jag ska göra med resten är fortfarande oklart.
En tanke är att vänta på en rekyl och då köpa för resterande del. Men som någon klok sagt, för att köpa vid rekyler måste kapitalet först ligga oinvesterat utan att man vet hur länge. Då går man miste om eventuell uppgång under tiden. Normalt är det mer lönsamt att inte ha kassa utan ligga helt investerat hela tiden. Även om dessa kloka ord finns i bakhuvudet tar det emot att köpa för stora pengar på en gång när börserna under ett längre tag legat på eller nära ATH. Kanske väljer jag istället för att vänta och månadsköpa löpande under året? Vi får se.
Hoppas ni alla får ett Gott Nytt År
